2022年中国三元动力电池行业市场前景及投资研究报告

2022年中国三元动力电池行业市场前景及投资研究报告

中商情报网讯：近年来，动力电池随着新能源汽车的升温而备受关注。作为重要的动力锂电池，三元电池凭借着更高的能量密度、更高的充电效率和更佳的低温适应性等优势占据了国内大部分市场份额。

一、三元电池定义

三元电池全称为三元聚合物锂离子电池，指的是正极材料使用镍钴锰酸锂三元正极材料或镍钴铝酸锂三元正极材料的锂离子电池，所以这种电池也被简称为NCM电池（镍钴锰酸锂离子电池）或NCA电池（镍钴铝酸锂离子电池），其三元指的就是正极中的镍、钴、锰或铝。

相比于传统铁锂离子电池，三元电池能量密度更大，电压更高，并且可以通过调整正极材料的NCM比例调整电池性能。

二、产业利好政策

三元动力电池作为动力电池的一种，受到了国家政策的大力支持。近年来，国家出台了一系列政策鼓励和支持动力电池，如《2030年前碳达峰行动方案》《新型储能项目管理规范（暂行）》等。动力电池行业具体政策如下：

资料来源：中商产业研究院整理

三、三元动力电池行业现状分析

1.产量分析

从产量方面来看，数据显示，2021年三元电池产量增长显著，增长率达93.61%。2022年1-6月，三元电池累计产量82.9Gwh，占总产量40.2%，累计同比增长125.0%。其中，2022年6月，我国动力电池产量共计41.3Gwh，同比增长171.7%，环比增长16.1%，三元电池产量18.3Gwh，占总产量44.3%，同比增长148.9%，环比增长12.5%。

数据来源：中商产业研究院整理

2.销量分析

从销量来看，数据显示，2021年三元电池实现销量79.6Gwh，销量增长显著，增长率达128.74%。2022年1-6月，我国动力电池累计销量达205.4Gwh，累计同比增长253.2%，三元电池累计销量83.8Gwh，占总销量40.8%，累计同比增长208.1%。其中，2022年6月，我国动力电池销量共计47.5Gwh，同比增长297.0%，三元电池销量22.1Gwh，占总销量46.5%，同比增长328.3%。

数据来源：中商产业研究院整理

3.装车量分析

（1）装车量增长显著

数据显示，2021年装车量达近年来最高，达到74.3Gwh，增长率为91%。2022年1-6月，我国动力电池累计装车量110.1Gwh,累计同比增长109.8%，三元电池累计装车量45.6Gwh,占总装车量41.4%，累计同比增长51.2%。其中，2022年6月，三元电池装车量11.6Gwh，占总装车量42.9%，同比增长94.9%，环比增长39.4%。

（2）企业装车量分析

从三元电池企业装车量来看，2022年6月，宁德时代装车量最高，达到5.65Gwh；其次是LG新能源，达到1.67Gwh；排名第三的是中创新航，装车量为1.33Gwh。除此之外，欣旺达、孚能科技、蜂巢能源、塔菲尔、国轩高科、亿纬锂能、多氟多装车量总额为2.26Gwh。

4.市场占有率分析

从市场占有率来看，中国三元电池行业呈现相对集中的发展态势。由于终端用户对新能源车动力性能和续航能力要求的不断提升，以及提升三元动力电池安全性相关技术的逐渐成熟，未来三元动力电池预计仍为动力电池的重要技术路线之一，动力电池排名前列企业在未来的市场竞争中将显现更为强劲的生命力。数据显示，市场占有率排名第一的是宁德时代，占比达48.8%，第二是LG新能源，占比达14.4%，第三是中创新航，占比达11.5%。

数据来源：中商产业研究院数据库

四、重点企业分析

1.宁德时代

宁德时代主要从事动力电池、储能电池和电池回收利用产品的研发、生产和销售，是全球领先的动力电池和储能电池企业。根据SNEResearch统计，宁德时代2017-2021年动力电池使用量连续五年排名全球第一。2021年，宁德时代营业收入达1303.56亿元，实现归母净利润159.31亿元，同比增长185.34%。2022年第一季度实现营业收入486.78亿元，净利润达14.93亿元。

从产品来看，2021年宁德时代动力电池系统、锂电池材料、储能系统、其他业务的营业收入分别为914.91亿元、154.57亿元、136.24亿元、97.85亿元，同比分别增长132.06%、350.74%、601.01%、77.22%。

2.欣旺达

欣旺达主要从事锂离子电池模组研发制造业务，目前已成为国内锂能源领域设计研发能力最强、配套能力最完善、产品系列最多的锂离子电池模组制造商之一，已成功进入国内外众多知名厂商的供应链。2021年，欣旺达营业收入达373.59亿元，净利润达9.16亿元,同比增长14.18%。2022年第一季度，欣旺达实现营业收入106.21亿，净利润达0.95亿。

从产品来看，2021年欣旺达手机数码类、笔记本电脑类、智能硬件类、电动汽车电池类、精密结构件类营业收入分别为207.95亿元、54.19亿元、50.07亿元、29.33亿元、21.8亿元，分别占营业收入比重的55.66%、14.51%、13.40%、7.85%、5.84%。

3.国轩高科

国轩高科主要从事动力锂电池和输配电设备的研发、生产和销售，经过多年的探索和努力，已逐步发展成为全球动力锂电池领先企业。国轩高科是国内最早从事新能源汽车动力锂离子电池自主研发、生产和销售的企业之一，拥有核心技术知识产权。2021年国轩高科实现营业收入103.56亿元，净利润达1.01亿元，同比下降31.92%。2022年第一季度实现营业收入39.16亿元，净利润0.32亿元。

从产品来看，2021年国轩高科动力锂电池产品、输配电产品、其他业务的营业收入分别为97.65亿元、4.58亿元、1.33亿元，同比分别增长55.57%、33.42%、28.06%。

4.多氟多

多氟多凭借在精细氟化工领域的技术积累，是最早从事新能源汽车动力锂电池自主研发、生产和销售的企业之一。与国内多家主要新能源整车企业及知名电动两轮车车企建立了长期战略合作伙伴关系，产品广泛应用于新能源汽车、电动自行车、储能系统、电动工具等领域。多氟多2021年实现营业收入77.99亿元，实现净利润12.6亿元，同比增长2490.8%。2022年第一季度实现营业收入26.54亿元，实现净利润7.32亿元。

分产品来看，2021年多氟多主营新材料、铝用氟化盐、锂电池，其营业收入分别占主营业务收入的52.18%、17.07%、12.65%。

5.孚能科技

孚能科技主要从事新能源车用锂离子动力电池及整车电池系统、储能系统的研发、生产和销售，聚焦三元高镍动力电池的电芯、模组和电池包，现已成为全球三元软包动力电池的领军企业之一。2021年孚能科技实现营业收入35亿元，净利润亏损9.53亿元。2022年第一季度实现营业收入15.3亿元，净利润亏损2.44亿元。

从产品来看，2021年孚能科技模组、电池包、电芯、储能电池系统的营业收入分别为10.69亿元、10.1亿元、2.74亿元、1.04亿元，同比分别增长95.38%、249.35%、264.79%、100%。

五、三元动力电池行业发展前景

1、国家政策支持行业发展

我国出台了多项新能源汽车鼓励政策，明确支持新能源汽车发展，将新能源汽车产业提升至“十四五”政府产业支持发展的重点，承载着我国汽车工业实现“弯道超车”的重要使命。目前，我国对于新能源汽车行业已建立了从研发、生产、购买、使用到基础设施等方面的较为完善的政策支持体系，为新能源汽车市场带来了巨大的增长空间。新能源汽车市场爆发式增长的潜力将继续推动三元动力电池需求的增长。

2.“以电代油”推动三元动力电池行业的市场需求

我国自然资源禀赋多煤、贫油、少气，原油对外依存度高。降低机动车油耗、维护国家能源安全是汽车产业发展的硬约束条件，加之我国电力工业发达，“以电代油”是汽车产业发展的长期趋势。在国内实行双积分政策、主要城市限行的大环境之下，新能源汽车已然成为未来全球汽车市场发展的主要趋势。三元动力电池作为新能源汽车的核心部件，市场需求必然随之迅速增长。

3.成本降低将扩大动力电池行业规模

动力电池成本占汽车总体成本的20%到40%。由于电池技术的进步和生产规模的扩大，动力电池的平均成本在2021年大幅下降。预计动力电池的成本仍有下降的空间。电池成本下降将推动新能源汽车价格的下降，有利于新能源汽车销售市场，进而促进三元动力电池市场的发展。

更多资料请参考中商产业研究院发布的《中国三元动力电池行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业情报、产业研究报告、产业规划、园区规划、十四五规划、产业招商引资等服务。